http://allanlin998.blogspot.tw/2014/06/vix.html
利用VIX芝加哥選擇權波動指數.買賣股市策略-----賺錢基金藏寶圖,短線的停損點,正好就是長線的買點 昨天 , TIVO 教授在社團, PO 一張VIX VS SP500 圖片 , 我看了恍然大悟
我看到 VIX… 在股市高點的時候, 很難看出來是否反轉,VIX 用在股市低檔的時候, 十分的容易, 很容易看出反轉,
因為他垂直向上... 真的很好辨別, 為什麼 VIX 會垂直向上, 因為行為財務學的理論,
人類對於損失的接受度很低.(LOSS AVERSION ).... 人們, 賠錢的痛苦比賺錢的快樂 >2.5 倍
SO 只要股票市場大跌.因為人們厭惡損失,想要早點脫離,SO 一定是急跌,SO VIX 會垂直向上
我看到這張圖, 覺得他是一張藏寶圖, 根據一般的理論來說 VIX>20 表示要小心, 股票市場可能要反轉
BUT 問題來了.VIX =20 OR VIX =21OR 22 OR 22..23..到底VIX 是多少. 可能反轉????
我也利用了 ^VIXKAMA B B BAND ---理論上他碰到 M+/-2SD …. 他就要反轉
SO 我利用 STI.恆生指數,SP500. BACKTEST 這個觀念....
WOW 結果 VIX 正如預期, 對於跌勢的反轉,勝率非常高 (相反的,股市上漲的時候.VIX 勝率不高)
VIXBB BAND VS SP500
VIXBB BAND VS HSI 恆生指數 VIX BB BAND VS STI 新加坡海峽指數
| 我設定的條件 VIX>15.... AND VIX > = M+2SD...兩個條件,都要滿足. 執行買入動作
(VIX>15 ---表示 1 年報酬率 =15%,, 的機會 =68%( 一個標准差)…. 已經大於一般的 SP5003 YEARS STD=12.34... 5 YEARS STD=13.38.... SO 我設定 15 而不用 20)
大家可以觀察看看, 對於跌時反轉的勝率很高
VIX 的觀念, 我是在閱讀基金女王的—賺錢基金藏寶圖
有深度思考, 他的想法.....我 BACKTEST 測試了幾次, 發現一個結論--- 短線的停損點, 正好就是長線的買點
VIX 上面的探討, 就是一個例子
另外她的書, 也讓我了解到, 原來 XXX 理論
就是利用他的想法, 一天大跌 5%, 預告空頭來臨
原來有人就是用這個方法, 來預告股災來臨
BUT2013 , 2014 , 這個預告空頭方法, 已經失效 (這是我親身的經驗,2013, 2014 當時都買到波段最低點)
真的是----短線的停損點, 正好就是長線的買點
這個 VIX 的想法很好, 對一個 CONTRARIAN 來說是一張藏寶圖
送給大家做分享
(以後股市大跌, 大家可以直接利用 TIVOKAMA EXCEL KEYIN ^VIX........直接判斷)
附錄----賺錢基金藏寶圖
http://stock2.pchome.com.tw/column/sto15/20131113/138433577210.html
她提出停損三指標,就是大盤是否從高點累積下跌逾二○%、大盤是否出現單日逾五%跌幅,以及VIX指數(即恐慌指數)超過二十五的次數是否明顯增加。以下跌逾二○%為例,若這二○%是短時間形成,投資人應立即賣出。若跌幅是緩慢累積而成,意味市場轉空但未失控,可在下次反彈時分批出場。
http://smart.businessweekly.com.tw/Books/special2.aspx?p=5&id=51134&type=1
成熟市場跌5%,利空呼之欲出
通常大盤若出現單日大跌,一定有重大利空發生,或是專業投資機構這類「大咖」早市場一步得到消息而先賣掉持股。尤其如果是全球主要股市同步出現大幅下滑,更要加倍提高警覺。林寶珠認為,成熟市場單日下跌超過5%、新興市場單日下跌超過7%,最好先停損。
她舉例,2011年8月4日,美國3大指數在沒有任何預警或特別利空消息下,開盤後突然一路大跌,道瓊工業指數、標準普爾500指數盤中最大跌幅與收盤跌幅,雖然沒有超過5%,可是很接近,而那斯達克指數收盤跌幅則為5.08%。果然,8月5日星期五,國際信評機構標準普爾在美股收盤後宣布,將美國債信評等史無前例的從最高等級AAA,調降到AA+,引爆了8月8日「黑色星期一」,不少成熟國家股市跌幅超過6%,新興市場如阿根廷則重挫了10%。
可見,市場不會沒來由的大跌,只是一般投資人不知道而已。如果是在多頭市場,遇到這種情況,就算當時沒有看到大利空,還是先停損比較安心。
指標3》VIX指數
出現「30-25-20」法則得當心
「VIX指數」(恐慌指數)就是指芝加哥選擇權交易所波動率指數,代表的是標準普爾500指數選擇權的「隱含波動率」,簡單說,就是反映市場對後市的看法。通常VIX指數低於20時,代表市場風平浪靜,上升到20以上時則代表投資人對於後市開始缺乏信心。一旦突破30,則意味著市場情緒進入恐慌。
林寶珠表示,根據歷史數據歸納,VIX指數有個「30-25-20」法則,也就是若VIX指數在過去30天裡,指數高於25的交易日天數在20天以上,市場轉空的機率很高,投資人要非常小心。
你可以同時參考
基金(ETF)買賣.最合理的策略-- 便宜的時候買,貴的時候賣,, 停損或停利??
http://allanlin998.blogspot.tw/2013/11/blog-post.html
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